遠期交易
在全球經濟一體化的今天,無論是國際貿易還是資本流動,參與者都面臨着匯率波動的風險。無論長期還是短期,對這種風險進行對衝都是有益的。規避匯率風險的方式有很多種,既可以利用場外(OTC)遠期交易和期權交易,也可以採行交易所期貨和期權交易方式,當然還可以使用貨幣風險管理外包(Currency Overlay)服務。以下幾小節將分別介紹各種模式。
在遠期外匯交易市場中,交易雙方籤訂买賣合約,約定交易的數量和價格,交割日期不同於即期交易的交割日。例如,今天達成的一筆遠期交易的交割日可能在一個月之後。與外匯即期交易和外匯掉期交易主要集中在銀行間市場進行不同,外匯遠期交易主要是企業客戶用來管理外匯敞口的工具。因此遠期交易不限於在銀行間市場進行。
遠期交易的作用
遠期外匯交易的主要作用在於規避匯率風險。通過遠期交易,能夠提前把成本或潛在的收益確定下來,一方面有利於會計作業和企業管理,更主要的是規避了匯率風險。需要進行規避風險作業的主要是一國的進出口企業,涉及到進口商和出口商。
在遠期外匯交易市場中,交易雙方籤訂买賣合約,約定交易的數量和價格,交割日期不同於即期交易的交割日。例如,今天達成的一筆遠期交易的交割日可能在一個月之後。與外匯即期交易和外匯掉期交易主要集中在銀行間市場進行不同,外匯遠期交易主要是企業客戶用來管理外匯敞口的工具。因此遠期交易不限於在銀行間市場進行。
遠期交易的作用
遠期外匯交易的主要作用在於規避匯率風險。通過遠期交易,能夠提前把成本或潛在的收益確定下來,一方面有利於會計作業和企業管理,更主要的是規避了匯率風險。需要進行規避風險作業的主要是一國的進出口企業,涉及到進口商和出口商。
熱門資訊更多
美元/新加坡元 當日內: 在進一步下跌之前,反彈至 1.3628 附近。
04/24 18:21
KVB昆侖國際
歐元/英鎊 當日內: 看漲。
04/24 18:20
KVB昆侖國際
歐元/日元 當日內: 當 165.93 維持阻力位時,看跌,目標鎖定在 164.77 。
04/24 18:20
KVB昆侖國際
澳元/日元 當日內: 看漲,當 100.35 爲支撐位,目標定在101.35。
04/24 18:20
KVB昆侖國際
英鎊/日元 當日內: 當 193.02 維持阻力位時,看跌,目標鎖定在 191.55 。
04/24 18:20
KVB昆侖國際