投資理財

什么是理財
　　一般人談到理財，想到的不是投資，就是賺錢。實際上理財的範圍很廣，理財是理一生的財，也就是個人一生的現金流量與風險管理。包含以下涵義：
　　▲理財是理一生的財，不是解決燃眉之急的金錢問題而已。
　　▲理財是現金流量管理，每一個人一出生就需要用錢（現金流出）、也需要賺錢來產生現金流入。因此不管現在是否有錢，每一個人都需要理財。
　　▲理財也涵蓋了風險管理。因爲未來的更多流量具有不確定性，包括人身風險、財產風險與市場風險，都會影響到現金流入（收入中斷風險）或現金流出（費用遞增風險）。投資理財三大潛規則
　　潛規則之一：免費薦股有陷阱
　　【潛規則表現】
　　市民趙女士反映，她在電視上看到一個免費推薦股票的熱线電話，於是打了過去，接线員爲她熱情推薦了幾只股票，還建議她交納會員服務費，可以享受更全面的理財服務，她匯款3680元後，獲得了一只據說可以“保證賺錢”的股票，她买了5000股，沒想到一周時間賠了1萬多元。
　　【專家提醒】
　　目前許多網站、電視上都有類似的薦股熱线電話，背後都有理財咨詢公司在操縱，僱傭一批證券分析師，名義上是免費推薦股票，實際上是誘騙股民入夥，成爲會員，按期交納服務費。普通消費者不應輕信專家，不迷信漲停股，不要輕易向陌生人泄露自己的電話、身份號碼、銀行账戶、證券密碼等信息，不要輕信網站上的各種信息，相信自己才是最重要的。
　　潛規則之二：預期收益莫輕信
　　【潛規則表現】
　　市民章先生反映：他2007年底在銀行买了一款投資股市的基金理財產品，花了10萬元。沒想到現在只有6萬多元了。當時銀行推銷人員說得可好了，該基金歷史業績排名靠前，年收益曾高達一倍以上，預期將來年收益30%，比銀行存款強多了。結果購买一年後就賠了近一半。最令人氣憤的是，銀行銷售完理財產品，就不再和他聯系了，連個平信和電話都沒有，而且基金公司每年還照收管理費。
　　【專家提醒】
　　銀行銷售理財產品時，都會選擇歷史業績作爲亮點來宣傳，但歷史業績不代表現在和將來，預期收益率只是用於宣傳的一個數字，它並不等於實際收益率。投資者購买理財產品，要有正確的判斷，投資前一定要全面了解投資對象，一定要仔細閱讀產品說明書。
　　潛規則三：銷戶必須到开戶行辦存折就得开張卡
　　【潛規則表現】
　　投訴人陳先生：我在長春上學時辦了一張銀行卡，現在想銷戶，可銀行卻表示銷戶必須到开戶行。此外，現在銀行要求“一卡一折”，辦存折必須开銀行卡，這合理嗎？(補充一下，目前建設銀行只提供換折業務，新开戶只能是卡)
　　【專家提醒】
　　銀行爲了保護自身利益，可能會設置行業潛規則，但這些規則必須符合中國人民銀行和銀監會等監管部門的規定，並應提前公示告知。在碰到不公平待遇時，消費者也可向銀監會投訴，甚至起訴到法院要求認定銀行這類做法或條款無效。投資理財的十大可參考方式
　　１、聚財受益的投資—— 儲蓄
　　儲蓄或者說存款，是深受普通居民家庭歡迎的投資行爲，也是人們最常使用的一種投資方式。儲蓄與其它投資方式比較，具有安全可靠（受憲法保護）、手續方便（儲蓄業務的網點遍布全國）、形式靈活、還具有繼承性。儲蓄是銀行通過信用形式，動員和吸收居民的節余貨幣資金的一種業務。銀行吸收儲蓄存款以後，再把這些錢以各種方式投入到社會生產過程，並取得利潤。作爲使用儲蓄資金的代價，銀行必須付給儲戶利息。因而，對儲戶來說，參與儲蓄不僅支援了國家建設，也使自己節余的貨幣資金得以增值或保值，成爲一種家庭投資行爲。
　　２、居安思危的投資——保險
　　人生最大的迷，就是未來。任何人無法預兆一個家庭是否會遇到意外傷害、重病、天災等不確定因素。保險是一把財務保護傘，它能讓家庭把風險交給保險公司，即使有意外，也能使家庭得以維持基本的生活質量。保險投資在家庭投資活動中也許並不是最重要的，但卻是最必需的。老百姓投保的誘因主要有：买一顆長效定心丸（家庭生活意外的防範）、居安目前，更要思危（未來風險的防範）、養兒防老，不如投資保險等原因。我國城鄉居民可供選擇的保險險種多種多樣，主要有財產保險和人身保險兩大類。家庭財產保險是用來補償物質及利益經濟損失的一種保險。已开辦的涉及個人家庭財產保險有：家庭財產保險、家庭財產盜竊險、家庭財產兩全保險、各種農業種養業保險等。人身保險是對人身的生、老、病、死以及失業給付保險金的一種險種。主要有養老金保險系列、返還性系列保險、人身意外傷害保險系列等。
　　３、投資的寵物——股票
　　利息稅的徵收範圍雖然也包括個人股票账戶利息，但對股票轉讓所得，國家將繼續實行暫免徵收個人所得稅的政策，因此，利息徵稅後，謹慎介入股市，亦是一條有效的理財途徑。
　　將活期存款存入個人股票账戶，你可利用這筆錢申購新股。若運氣好，中了籤，待股票上市後拋出，就可穩賺一筆。即使沒有中籤，仍有活期利息。如果你的經濟狀況較好，能承受一定的風險，也可以在股票二級市場上买進股票。黃金、房地產和股票被經濟學家認爲是當今世界三大投資熱點。股票作爲股份公司爲籌建資金而發行的一種有價證券，是證明投資者投資入股並據以獲取股利收入的一種股權憑證，早已走進千家萬戶，成爲許多家庭投資的重要目標。股票投資已成爲老百姓日常談論的熱門話題。由於股票具有高收益、高風險、可轉讓、交易靈活、方便等特點，成爲支撐我國股票市場發展的強大力量。股票投資的報酬可以通過計算股票投資收益率來反應。實際收益率＝〔年股利－年股利?稅率〕／發行（購买）價格?１００％。
　　４、收益適中的投資——債券
　　新出臺的政策國債和國家發行的金融債券利息“暫免徵收個人所得稅”。通過比較１９９９年憑證式（３期）三年、五年期國債的票面利率和三年、五年期銀行存款實際收益，我們不難發現，購买三年、五年期的國債的利息收入要比同期銀行存款收益分別高２８．７％和２８．９％。如今，國債的流動性亦很強，同樣可以提前支取和質押貸款。因此，國債對於那些收入不是太高，隨時有可能動用存款以應付不時之需的謹慎投資者來說，算是最理想的投資渠道了。如果你手上有一筆長期不需動用的闲錢，希望能獲得更多一點的利潤，但又不敢冒太大風險，可以大膽买進一些企業債券。企業債券的利息收入雖然也要繳納利息稅，但稅後收入仍比同期儲蓄存款高出一大截。
　　５、專家理財——投資基金
　　投資基金是指基金發起人通過發行基金券（即受益憑證），將投資者的分散資金集中起來，交由基金托管人保管、基金管理人經營管理，並將投資收益分配給基金券的持有人的一種投資方式。居民家庭購买投資基金等於將資金交給專家，不僅風險小，亦省時省事，是缺乏時間和專業知識的家庭投資者最佳的投資工具。
　　６、外匯投資
　　外匯是指以外幣表示的用於國際結算的各種支付手段，即可以直接用於償還對外債務、實現購买力國際轉移的外幣資金。按照我國外匯管理的有關規定，外匯主要包括：（１）外國貨幣，包括紙幣和金屬鑄幣，如在我國可自由兌換的外幣有：美元、英鎊、德國馬克、日元、港幣等五種外幣。（２）外幣有價證券，包括政府公債、國庫券、公司債券、股票、息票等；（３）外幣支付憑證，包括票據、銀行存款憑證、郵政儲蓄憑證等；（４）其他外匯資金。長期以來，我國實行外匯管制，個人不得進行外匯买賣。盡管外匯黑市在實際上從未真正取締過，但那都是非法的。隨着對外經濟技術文化交流的日益頻繁，個人手中握有的外匯越來越多。特別是我國社會主義市場經濟體制的逐步確立和即將加入世貿組織，普通居民家庭對外匯的需求越來越大，２０００年底，我國已實現人民幣自由兌換。居民可選擇的外匯投資種類包括：外匯存款（即投資於外國貨幣，賺取匯率差額）、外匯兌換（在熟知近期外匯兌換率前提下，不失時機地進行买和賣，取得可觀外匯收入）、投資外匯證券市場（通過中國銀行、駐外機構、經貿公司买賣外匯債券，外匯股票業務，取得正當的外匯投資收益）。
　　７、期貨投資
　　期貨交易是指交易雙方在期貨交易所內，通過公开竟價方式，买進或賣出在未來某一日期按協議的價格交割標準數量商品的合約的交易。期貨交易根據交易對象分爲商品期貨和金融期貨兩大類。以具有價值的商品爲交易對象的期貨稱爲商品期貨。商品期貨是期貨交易中最主要的部分，也是期貨交易的基礎。可用作期貨交易的產品有農產品和礦產品兩大類。而以標準化的金融工具爲交易對象的期貨，就是金融期貨。金融期貨主要包括外匯期貨、利率期貨和股票指數三大類。隨着金融環境的寬松和加入世貿以及投資者期貨交易常識的普及，期貨投資將會和現貨投資一樣成爲常用投資方式之一。
　　８、永遠不變的你——黃金投資
　　黃金一直是人們心目中財富的象徵，是世界通行無阻的投資工具。只要是純度在９９．５以上，或有世界性信譽的銀行或黃金自營商的公認標志與文字的黃金，不論你攜帶到天涯海角，都能依照當日倫敦金市行情的標準價格出售。黃金作爲最佳保值工具，自古受到投資理論和普通投資者的青睞，認爲在傳統的股票及債券資產以外必須擁有黃金才是最佳策略。特別是在動蕩不安的世界裏，許多投資者都認爲只有黃金才是最安全的資產。所以，投資者都一致把黃金作爲投資組合中的重要組成部分。黃金投資形式有六大類：實金投資（即金條）、金幣投資、金首飾投資、現貨黃金、紙黃金、黃金期貨。投資黃金能賺錢，主要是看升值。金價雖會因國際政治、經濟局勢而略有起伏，但整體上將是平穩小漲。
　　９、高投入、高產出——房地產投資
　　房地產作爲世界三大投資熱點之一，向來受到商家的青睞。房地產是房產（房屋財產）和地產（土地財產）的合稱。其實，房地產除了滿足居民家庭居住需求（遮風避雨）外，兼具保值增值的功效，是防止通貨膨脹的良好投資工具。一個家庭，要投資於房地產，應該作好理財規劃，合理安排購房資金，並學習房地產知識。畢竟，購房對於每個家庭都是一項十分重大的投資。房地產市場分三級：一級市場（國家壟斷）、二級市場（房地產商开發經營活動場所）、三級市場（房地產再轉讓、租賃、抵押場所）。投資者可根據實際情況，選擇長线投資和短线投機進行操作。購得房地產後，投資者應隨機應變，待市場大幅看漲時，果斷脫手套現，獲取大筆價差收入。
　　１０、藝術與金錢的有機結合——收藏品投資
　　現實當今，收藏不僅是一種修身養性的業余文化活動，它更上一條致富的途徑，是一把打开富貴之門的金鑰匙。在各式各樣的收藏品中，古玩、字畫、錢幣、郵品及火花不但歷史悠久，而且自成體系，在收藏界佔據了顯著的位置，並稱“五大世家”；隨後，特別是近十年來，又湧現出了聲名盛極一時的“四大名流”：磁卡、糧票、股證和彩票。還有，諸如紀念章、各種工藝品等都可收藏，人們習慣於把這些收藏品稱之爲“三教九流”。收藏愛好者應遵循商界“不熟不做”的至理名言，應熟悉某一收藏品的品種、性質、特點、市場行情及興趣、欣賞原則，及時收藏，待價而沽，達到取得投資收益的最終目的。至於增長的快與慢、高與低，取決於多種因素，就看你是否能慧眼選“股”了。收藏市場有個有趣現象：收藏品越增值，參與收藏的人就越多；收藏的人越多，收藏品增值就越快。近幾年收藏市場正在加快這種“滾雪球”式的良型循環。